債券的本質是債的證明書，具有法律效力。債券購買者與發行者之間是一種債券債務關係，債券發行人即債務人，投資者（或債券持有人）即債權人。債券是一種有價證券，是社會各類經濟主體為籌措資金而向債券投資者出具的，並且承諾按一定利率定期支付利息和到期償還本金的債權債務憑證。由於債券的利息通常是事先確定的，所以，債券又被稱為固定利息證券。
債券概況
1.公司名稱:廣西柳工機械股份有限公司2.證券簡稱:柳工轉債
3.證券代碼:125528
4.行業類別:專用設備製造業
5.發行日期:2008-04-18
6.發行方式:向老股東優先配售,餘額採用網下配售和網上定價相結合
7.發行數量(元):800000000
8.老股東配售數量(元):378145400
9.上網發行數量(元):48672000
10.發行面值(元):100
11.發行價格(元):100
12.票面利率(％):第一年年息1.0%、第二年年息1.2%、第三年年息1.6%、第四年年息2.0%、第五年年息2.4%、第六年年息2.8%
13.付息方式:每年付息一次
14.期限(年):6
15.轉換期間:2008-10-18至2014-04-17
16.上市地點:深圳證券交易所
17.上市日期:2008-05-06
18.上市流通量(元):800000000.00
19.公司地址:廣西壯族自治區柳州市柳太路1號
20.法人代表:王曉華
21.聯繫電話:
22.傳真:
23.回售日期:
24.回售條件:在轉股期間，如果公司A股股票在任何連續30個交易日的收盤價格低於當期轉股價的70%時，或本次發行的可轉債募集資金投資項目的實施情況與募集說明書中的承諾情況相比出現變化時，持有人有權將其持有的可轉債全部或部分按債券面值的104%(含當期利息)的價格回售給公司。
25.回售價格(元):104
26.回售申請期:
27.到期贖回日期:-
28.到期贖回價格(元):110
30.提前贖回日期:-
31.提前贖回條件:轉股期內，①第一年公司股票在任何連續30個交易日中至少20個交易日的收盤價格不低於當期轉股價格的150%；②第二年以後，公司股票在任何連續30個交易日中至少20個交易日的收盤價格不低於當期轉股價格的130%；③當市場存續的本次發行的可轉債不足3,000萬元時。公司有權決
32.提前贖回價格(元):104
33.初始轉股價格(元):26.87
34.最新轉股價格(元):11.58
募集資金運用
本次募集資金擬投資於“提升裝載機核心製造能力技術改造”等七個項目，項目完全建成達產後，將擴大公司各主導產品的產銷規模，完善公司產業布局，增強公司盈利能力；同時進一步提高公司的技術裝備和產品加工工藝水平，促進公司產品結構更加合理。此外，通過實施數位化創新工程和進一步完善海外行銷網路體系，將進一步提高公司的經營管理水平，全面提升公司的國際競爭力，並為公司提供新的利潤增長點。本次可轉債發行前，公司的資產負債率僅為46.38%，可轉債發行後，以公司2007年12月31日母公司會計報表為基準，募集資金量按80,000萬元計算，公司資產負債率將上升至55.48%，財務槓桿作用可以得到更好的發揮。同時，公司將用部分募集資金償還項目先期投入的銀行借款，由於公司可轉債存續期間的平均利率水平遠低於同期銀行貸款利率水平，因此將有效降低公司的財務費用。此外，本次募集資金到位後，將大大提高公司的長期債務比重，進一步最佳化公司的財務結構，公司的負債結構將趨於合理，短期償債能力將進一步增強。
公司簡介
柳工轉債公司總部及下屬控股子公司現有6000餘名員工。2006年，公司實現主營業務收入51.8億元人民幣，比上一年度增長27%，各類工程機械整機銷量突破2萬台，其中輪式裝載機產品銷量連年位居世界第二。
