圖書信息
出版社: 機械工業出版社; 第1版 (2009年6月1日)
外文書名: Investments
平裝: 988頁
正文語種: 英語
開本: 16
ISBN: 9787111270133
條形碼: 9787111270133
尺寸: 27.2 x 21.4 x 3.8 cm
重量: 1.9 Kg
作者簡介
作者：(美國) 博迪 (BodieZvi) (美國) 凱恩 (KaneAlex) (美國) 馬庫斯 (MarcusAlanJ.) 合著者：陳收 楊艷
內容簡介
《投資學(英文版*原書第8版)》詳細講解了投資領域中的風險組合理論、資本資產定價模型、套利定價理論、市場有效性、證券評估、衍生證券、資產組合管理等重要內容，觀點權威，闡述詳盡，結構清楚，設計獨特，語言生動活潑，學生易於理解，內容上注重理論與實踐的結合。《投資學(英文版*原書第8版)》適用於：金融專業高年級本科生、研究生及MBA、金融領域研究人員、從業者。
媒體評論
博迪、凱恩和馬庫斯合著的《投資學》以簡潔生動的語言開啟了投資領域的神秘大門，將你引入到充滿機遇與挑戰的投資世界，以科學的管理方法來引導投資者如何在風險與收益並存的投資世界中做出理性的抉擇！
——吳世農 廈門大學副校長、教授
作為一名在美國多年從事金融教學的老師，我一直使用博迪等三位教授的《投資學》。它是有志於證券投資業生涯的專業人士、學者和學生的良師益友。
——吳立範 中山大學嶺南（大學）學院院長、美國加州大學洛杉磯分校教授
這是一本在全球享有盛譽的投資學著作，已有多版問世，將其及時地呈獻給我國讀者，有利於進一步推動現代投資理論在我國的傳播和套用，無論對學生還是金融專業人士，本書都值得推薦！
——胡金焱 山東大學經濟學院常務副院長、教授
本書全面反映了投資學的基本理論和現實機制，內容豐富，體系完整，深入淺出，是一部投資學全書！
——朱武祥 清華大學經濟管理學院金融系副主任、教授
目錄
作者簡介
導讀
前言
術語表
第一部分 導論
第1章 投資環境
1.1 實物資產和金融資產
1.2 金融資產分類
1.3 金融市場和經濟
1.4 投資過程
1.5 競爭性市場
1.6 市場參與者
1.7 市場動態
1.8 全書框架
章後資料
第2章 資產類別與金融工具
2.1 貨幣市場
2.2 債券市場
2.3 股權證券
2.4 股票市場指數和債券市場指數
2.5 衍生市場
章後資料
第3章 證券是如何交易的
3.1 公司怎樣發行證券
3.2 證券如何交易
3.3 美國證券市場
3.4 其他國家的市場結構
3.5 交易成本
3.6 用保證金信貸購買
3.7 賣空
3.8 證券市場監管
章後資料
第4章 共同基金和其他投資公司
4.1 投資公司
4.2 投資公司的類型
4.3 共同基金
4.4 共同基金的投資成本
4.5 共同基金的所得稅
4.6 交易所交易基金
4.7 共同基金投資績效：初探
4.8 共同基金的信息
章後資料
第二部分 投資組合理論與實踐
第5章 從歷史數據中學習收益和風險
5.1 利率水平的決定因素
5.2 不同持有期收益率的比較
5.3 短期國庫券與通貨膨脹(1926～2005)
5.4 風險與風險溢價
5.5 歷史收益率時間序列分析
5.6 常態分配
5.7 偏離正態
5.8 股權收益與長期債券收益的歷史記錄
5.9 長期投資
5.10 非常態分配的風險度量
章後資料
第6章 風險厭惡與風險資產的資本配置
6.1 風險與風險厭惡
6.2 風險資產與無風險資產投資組合的資本配置
6.3 無風險資產
6.4 單一風險資產與單一無風險資產的投資組合
6.5 風險容忍度與資產配置
6.6 消極策略：資本市場線
章後資料
附錄6A：風險厭惡、期望效用與聖彼得堡悖論
附錄6B：效用函式和保險契約的均衡價格
第7章 最佳化風險投資組合
7.1 分散化與投資組合風險
7.2 兩種風險資產的投資組合
7.3 資產在股票、債券與短期國庫券之間的配置
7.4 馬科維茨的投資組合選擇模型
7.5 風險聚集、風險分擔與長期資產的風險
章後資料
附錄7A：電子表格模型
附錄8B：投資組合統計量回顧
第8章 指數模型
8.1 證券市場的單因素模型
8.2 單指數模型
8.3 估計單指數模型
8.4 投資組合的構建與單指數模型
8.5 指數模型在投資組合管理中的實際運用
章後資料
第三部分 均衡資本市場
第9章 資本資產定價模型
9.1 資本資產定價模型
9.2 資本資產定價模型和指數模型
9.3 資本資產定價模型符合實際嗎
9.4 計量經濟學與期望收益-貝塔關係
9.5 資本資產定價模型的拓展形式
9.6 資本資產定價模型和流動性
章後資料
第10章 套利定價理論與風險收益的多因素模型
10.1 多因素模型概述
10.2 套利定價理論
10.3 單一資產與套利定價理論
10.4 多因素套利定價理論
10.5 何處尋找影響因素
10.6 多因素資本資產定價模型與套利定價理論
章後資料
第11章 有效市場假定
11.1 隨機漫步與有效市場假定
11.2 有效市場假定的含義
11.3 事件研究
11.4 市場是有效的嗎
11.5 共同基金和分析業績
章後資料
第12章 行為金融和技術分析
12.1 行為評論
12.2 技術分析和行為金融
章後資料
第13章 證券收益的實證依據
13.1 指數模型與單因素套利定價模型
13.2 多因素CAPM和APT的檢驗
13.3 法瑪-弗倫奇三因素模型
13.4 流動性與資產價格
13.5 時間變化的不確定性
13.6 股權溢價之謎
章後資料
第四部分 固定收益證券
第14章 債券的價格與收益
14.1 債券的特徵
14.2 債券的定價
14.3 債券的收益率
14.4 債券的時間價值
14.5 違約風險與債券定價
章後資料
第15章 利率的期限結構
15.1 收益曲線
15.2 收益曲線和遠期利率
15.3 利率的不確定性和遠期利率
15.4 期限結構理論
15.5 對期限結構的說明
15.6 作為遠期契約的遠期利率
章後資料
第16章 債券資產組合的管理
16.1 利率風險
16.2 凸性
16.3 消極債券管理
16.4 積極債券管理
章後資料
第五部分 證券分析
第17章 巨觀經濟分析與行業分析
17.1 全球經濟
17.2 國內巨觀經濟
17.3 需求與供給衝擊
17.4 聯邦政府的政策
17.5 經濟周期
17.6 行業分析
章後資料
第18章 股權估價模型
18.1 比較估價
18.2 內在價值與市場價格
18.3 股息貼現模型
18.4 市盈率
18.5 自由現金流估價方法
18.6 整個股票市場的行為
章後資料
第19章 財務報表分析
19.1 主要的財務報表
19.2 會計收益與經濟收益
19.3 盈利能力度量
19.4 比率分析
19.5 經濟附加值
19.6 關於財務報表分析的說明
19.7 可比性問題
19.8 價值投資：格雷厄姆技術
章後資料
第六部分 期權、期貨與其他衍生證券
第20章 期權市場介紹
20.1 期權契約
20.2 到期時的期權價值
20.3 期權策略
20.4 看跌期權與看漲期權的平價關係
20.5 類似期權的證券
20.6 金融工程
20.7 新型期權
章後資料
第21章 期權定價
21.1 導言
21.2 期權價值的限制
21.3 二項式期權定價
21.4 布萊克-斯科爾斯期權定價模型
21.5 布萊克-斯科爾斯公式的運用
21.6 期權價格的實證證據
章後資料
第22章 期貨市場
22.1 期貨契約
22.2 期貨市場的交易機制
22.3 期貨市場策略
22.4 期貨價格的決定
22.5 期貨價格與預期將來的現貨價格
章後資料
第23章 期貨、互換與風險管理
23.1 外匯期貨
23.2 股票指數期貨
23.3 利率期貨
23.4 互換
23.5 商品期貨的定價
章後資料
第七部分 套用投資組合管理
第24章 投資組合業績評價
24.1 傳統業績評價理論
24.2 對沖基金的業績度量
24.3 利用改變投資組合的構成來度量業績
24.4 市場時機
24.5 類型分析
24.6 晨星公司經風險調整後的評級
24.7 對業績評估的評價
24.8 業績貢獻程式
章後資料
第25章 投資的國際分散化
25.1 股權的全球市場
25.2 國際投資中的風險因素
25.3 國際投資：風險、收益和分散化帶來的好處
25.4 國際分散化潛力評估
25.5 國際投資與業績歸因
章後資料
第26章 對沖基金
26.1 對沖基金與共同基金
26.2 對沖基金策略
26.3 可轉移α策略
26.4 對沖基金的風格分析
26.5 對沖基金績效度量
26.6 對沖基金的收費制度
章後資料
第27章 積極的投資組合管理理論
27.1 最優投資組合與α值
27.2 Treynor-Black模型與預測精確度
27.3 Black-Litterman模型
27.4 Treynor-Black模型與Black-Litterman模型：補充而非替代
27.5 積極管理的價值
27.6 結語
章後資料
附錄27A：α的預測與實現
附錄27B：廣義Black-Litterman模型
第28章 投資政策與註冊金融分析師協會的結構
28.1 投資決策過程
28.2 限制因素
28.3 資產配置
28.4 個人投資者的投資組合管理
28.5 養老基金
28.6 長期投資
章後資料
附錄A：長期投資的電子數據表模型
