ckls模型

Chan 、Karoli、Lon 模型、CIR模型、Dothan

短期無風險利率是金融市場上最重要的價格變數之一,它直接決定了相關金融產品的定價和利率風險的管理。 Chan、Karoli、Longstaff和Saunders（1992）指出，多數單因素模型都可以歸納為下面式子所示的模型，此模型被稱為是CKLS模型。如Vasice 模型、CIR模型、Dothan模型、B-S模型等模型都可以通過確定CKLS模型中的參數得以表示。