債券概況
1.公司名稱:廣西桂冠電力股份有限公司2.證券簡稱:桂冠轉債
3.證券代碼:100236
4.行業類別:電力生產業
5.發行日期:2003-06-25
6.發行方式:上網定價發行與網下對機構投資者配售相結合
7.發行數量(元):800000000
8.老股東配售數量(元):0
9.上網發行數量(元):99740000
10.發行面值(元):100
11.發行價格(元):100
12.票面利率(％):第1年1.1%,第2年1.3%,第3年1.7%,第4年2.1%,第5年2.5%
13.付息方式:每年付息一次
14.期限(年):5
15.轉換期間:2004-06-30至2008-06-29
16.上市地點:上海證券交易所
17.上市日期:2003-07-15
18.上市流通量(元):800000000.00
19.公司地址:廣西南寧市民主路北四里6號
20.法人代表:楊慶
21.聯繫電話:
22.傳真:
23.回售日期:2005-11-29
24.回售條件:1.在轉換期限內,如公司股票收盤價在連續30個交易日內有20個交易日收盤價格均低於當期轉股價的70%時,持有人有權按照滿1年、滿2年、滿3年、滿4年分別以面值的103%、104%、105%、106%(均含當期利息)回售;2.改變募集資金用途時,以面值106%(含當期利息)回售.
25.回售價格(元):103、104、105、106
26.回售申請期:2005.11.29-12.5
27.到期贖回日期:-
28.到期贖回價格(元):108
30.提前贖回日期:-
31.提前贖回條件:在轉股期內,如公司股票任意連續30個交易日的收盤價不低於轉股價格的130%時.
32.提前贖回價格(元):103
33.初始轉股價格(元):12.88
34.最新轉股價格(元):5.77
募集資金運用
一、本次募集資金運用情況
本次發行預計扣除發行費用後,實際募集資金78322萬元,將全部用於：惡灘水電站擴建工程、合山電廠改擴建工程、平班水電站建設項目。
二、投資項目基本情況及發展前景
(一)惡灘水電站擴建工程
項目總投資397494萬元,資本金為79498.8萬元,計畫裝機容量4×15=60萬千瓦,建設期64個月。由股份公司與廣西投資集團有限公司共同投資建設,出資額以項目資本金為限,股份公司占52%的比例,股份公司共需出資41339.38萬元,本次募集資金投入34565.05萬元。中國工商銀行廣西分行已經承諾項目資本金以外的建設資金將給予銀行貸款。項目投資回收期15.02年,投資利潤率7.41%,全部投資內部收益率7.6%,資本金利潤率37%。
(二)合山電廠改擴建2×30萬KW級機組工程
項目總投資249604萬元,項目資本金為75677萬元,計畫裝機容量2×30萬千瓦級,建設期36個月。由股份公司與國電南自、深圳國電科技有限公司共同投資建設,出資額以項目資本金為限,股份公司占60%的比例,股份公司共需出資45406.2萬元,本次募集資金投入36838.5萬元。國家開發銀行已經承諾項目資本金以外的建設資金將給予銀行貸款。項目建設期36個月,投資回收期10.95年,投資利潤率6.17%,全部投資內部收益率9.52%,資本金利潤率13.98%。
(三)平班水電站項目
項目總投資198835萬元,項目資本金為39767萬元,計畫裝機容量3×10.5=40.5萬千瓦,建設期52個月。由股份公司與黔西南州投資有限公司等四家公司共同投資建設,出資額以項目資本金為限,公司占35%的比例,為第一大股東,股份公司共需出資13918.45萬元,本次募集資金投入6918.45萬元。中國建設銀行已經承諾項目資本金以外的資金將給予銀行貸款。項目投資回收期14.69年,投資利潤率5.95%,全部投資內部收益率7.76%,資本金利潤率29.71%。
公司簡介
桂冠轉債桂冠電力是中國大唐集團公司的控股子公司。目前，桂冠電力擁有紅水河的平班、大化、百龍灘、樂灘、天龍湖、金龍潭水電站和合山火電廠，可控裝機容量為278.3萬千瓦。桂冠電力堅持以紅水河流域開發為主線，以水電開發與運營為主導產業，適當發展其他清潔能源，實現可持續發展。截止2007年12月31日，公司總資產134.81億元、淨資產36.96億元、淨資產收益率9.05％。
面對新一輪電力體制改革，桂冠電力將與時俱進，紮實工作，按照現代企業制度的要求，努力建立一流的人才隊伍，實行一流的企業管理，爭創一流的企業效益，實現公司確定的發展戰略目標，把公司做強做大，為股東創造豐厚的回報，為社會作出更大的貢獻。
