術語解釋
外匯期權交易：交易雙方在規定的期間按商定的條件和一定的匯率，就將來是否購買或出售某種外匯的選擇權進行買賣的交易。外匯期權交易是８０年代初、中期的一種金融創新，是外匯風險管理的一種新方法。
外匯期權
買進期權：買進期權是指和約持有者有權利以執行價格買進一定數量的外匯。賣出期權：是指和約擁有者有權利以執行價格賣出一定數量的外匯。
履行和約：外匯期權的持有者，有權利決定是否“履行”和約，或聽任契約到期而不執行。履約價格或執行價格：即期或遠期和約上的價格，都是反映當時的市場價格。外匯期權中，未來結算所履行的價格稱為履約價格或執行價格。履約價格決定於和約簽定的當初，可能完全與及期和遠期的匯率不同。
到期日：外匯期權和約有一個最後的到期日。期權的持有者如果希望履行和約，必須在和約到期前通知另一方。到期日表示為某年、某月、某日的某個時間，如，1999年11月18日，東部標準時間早晨10：00。中的有關術語
平價：如果期權的履約價格(即契約價格)等於當時的即期匯率，稱為即期-平價。如果履約價格等於當時對應的遠期匯價，稱為遠期-平價。如，3個月期的期權履約價格與3個月期的遠期匯率都是1.7500DEM/USD。
折價：對於期權的持有者來說，當履約價格(如：1.5000的DEM賣出期權)優於即期匯率(如，1.8000DEM/USD)時，即為即期-折價。對於遠期-折價亦然。
溢價：很容易猜出，溢價就是指對於期權的持有者來說，當履約價格(如：1.8000的DEM賣出期權)不如即期匯率(如，1.5000DEM/USD)時，即為即期-溢價。
詳細資訊
１９８２年１２月，外匯期權交易在美國費城股票交易所首先進行，其後芝加哥商品交易所、阿姆斯特丹的歐洲期權交
外匯期權交易外匯期權不同於遠期外匯契約，後者有義務在到期日執行買賣外匯契約，外匯期權契約則隨契約持有人意願選擇執行或不執行契約。契約的終止日稱為期滿日。每個期權契約具體規定交易外幣的數量、期滿日、執行價格和期權價格（保險費）。按契約的可執行日期，期權交易分美國式期權和歐洲式期權。如果期權能夠在期滿日之前執行，稱為美國式期權；若只能在期滿日執行，稱歐洲期權。外匯期權持有人在期滿日或之前執行買或賣期權時的商定匯率稱執行價格（ｅｘｃｅｒｃｉｓｅｐｒｉｃｅ）或協定價格（ｓｔｒｉｋｅｐｒｉｃｅ）。執行價格（匯率）是經選擇後才預定的，這同遠期匯率不同，遠期貼水或升水是由買賣外匯的銀行決定。購買外匯期權者向出售者支付一筆費用，稱期權價格（ｏｐｔｉｏｎｐｒｉｃｅ），或保險費（ｐｒｅｍｉｕｍ）。
根據外匯交易和期權交易的特點，可以把外匯期權交易分為現匯期權交易和外匯期貨期權交易。現匯期權交易是指期權買方有權在期權到期日或以前以協定匯價購入一定數量的某種外匯現貨，稱為買進選擇權（ｃａｎｏｐｔｉｏｎ），或售出一定數量的某種外匯現貨，稱為賣出選擇權（ｐｕｔｏｐｔｉｏｎ）。經營國際現匯期權的主要是美國的費城證券交易所。芝加哥國際貨幣市場和英國的倫敦國際金融期貨交易所。外匯期貨期權交易和指期權買方有權在到期日或之前，以協定的匯價購入或售出一定數量的某種外匯期貨，即買入延買期權可使期權買方按協定價取得外匯期貨的多頭地位；買入延賣期權可使期權賣方按協定價建立外匯期貨的空頭地位。買方行使期貨期權後的交割同於外匯期貨交割，而與現匯期權不同的是，外匯期貨期權的行使有效期均為美國式，即可以在到期日前任何時候行使。經營外匯期貨期權主要有芝加哥的國際貨幣市場和倫敦的國際金融期貨交易所兩家。
外匯期權交易指：交易雙方在規定的期間按商定的條件和一定的匯率，就將來是否購買或出售某種外匯的選擇權進行買賣的交易。外匯期權交易是80年代初、中期的一種金融創新，是外匯風險管理的一種新方法。
與遠期外匯契約的關係
外匯期權不同於遠期外匯契約，後者有義務在到期日執行買賣外匯契約，外匯期權契約則隨契約持有人意願選擇執行或不執行契約。契約的終止日稱為期滿日。每個期權契約具體規定交易外幣的數量、期滿日、執行價格和期權價格（保險費）。按契約的可執行日期，期權交易分美國式期權和歐洲式期權。如果期權能夠在期滿日之前執行，稱為美國式期權；若只能在期滿日執行，稱歐洲期權。外匯期權持有人在期滿日或之前執行買或賣期權時的商定匯率稱執行價格（excercise price）或協定價格（strike price）。執行價格（匯率）是經選擇後才預定的，這同遠期匯率不同，遠期貼水或升水是由買賣外匯的銀行決定。購買外匯期權者向出售者支付一筆費用，稱期權價格（option price），或保險費（premium）。
種類
根據外匯交易和期權交易的特點，可以把外匯期權交易分為現匯期權交易和外匯期貨期權交易。
現匯期權交易(options on spot exchange)是指期權買方有權在期權到期日或以前以協定匯價購入一定數量的某種外匯現貨，稱為買進選擇權（can option），或售出一定數量的某種外匯現貨，稱為賣出選擇權（put option）。經營國際現匯期權的主要是美國的費城證券交易所。芝加哥國際貨幣市場和英國的倫敦國際金融期貨交易所。
外匯期貨期權交易是指期權買方有權在到期日或之前，以協定的匯價購入或售出一定數量的某種外匯期貨，即買入延買期權可使期權買方按協定價取得外匯期貨的多頭地位；買入延賣期權可使期權賣方按協定價建立外匯期貨的空頭地位。買方行使期貨期權後的交割同於外匯期貨交割，而與現匯期權不同的是，外匯期貨期權的行使有效期均為美國式，即可以在到期日前任何時候行使。經營外匯期貨期權主要有芝加哥的國際貨幣市場和倫敦的國際金融期貨交易所兩家。
具體方式
目前，世界上外匯期權交易市場有交易所場內市場(The Exchange-Traded Mkt)與場外市場(The Over-the-Counter Mkt)兩
外匯期權交易場內期權交易是指在交易所內成交的期權交易。這種期權交易的期權契約都是標準化的，有效期日、名義本金、交割地點和代理人、執行價格、保證金制度、期權頭寸限額、交易時間以及履約規定都是由交易所制定；只有交易所會員才有權成交，非會員不得直接參與，需委託場內會員經紀人進行交易；期權清算所OCC結算期權交易雙方的盈虧。最著名的期權交易所是美國費城交易所(PHLX)，其它著名的有芝加哥CME，CBOE、倫敦LIFFE、LSE交易所等。本書僅討論場內期權市場。
場外期權交易是指不經過證券交易所而通過電話、電傳進行的期權交易。其實，美國和瑞士的銀行以及某些金融公司在有組織交易所從事外匯期權交易之前，就開始場外外匯期權交易。1984年7月開始實施一項正式交易制度，在商業信息螢幕上 (如Reuter，Telerate)不署名地標明期權價格，以便擴大期權交易市場。銀行間整手交易期權契約名義本金額都在一百萬美元以上。場外期權交易的主要優點是契約名義本金額大小及條件靈活，可依客戶特殊需要而訂定(tailored)。當然，期權的購買者必須評估出售該期權的銀行的信用。
主要優點
外匯期權對於買方而言,其主要作用是通過購買期權增強交易的靈活性,即可以有權選擇有利於自己的匯率進行外匯買賣,消除匯率變動帶來的損失、謀取匯率變動帶來的收益。1.對於有外匯收付需要的客戶在匯率變動中既可以獲利也可避免損失。對進出口商和其他有外匯收付需要的客戶而言,當他們對匯率未來走勢沒有把握時,可參與外匯期權交易。這樣既可防止匯率發生不利變動帶來的損失,又可獲取匯率有利變動的利益。例如,有一美國進口商,3個月後需要支付一筆英鎊貨款,他不能肯定英鎊匯率是上升還是下降,這時他就可購入英鎊買進期權。如果3個月後,英鎊匯率上升、美元匯率下降,他就可以按照3個月前簽訂的契約,即按約定匯價和約定數量行使買的權利;如果3個月後,英鎊貶值、美元升值，這時他就可讓期權過期作廢，即行使不買的權利，按照當時即期匯率從現匯市場上購入英鎊，從中取得英鎊匯率下跌的好處。再比如，有一美國出口商,3個月後要收到一筆英鎊貨款，他能肯定英鎊匯率會大幅度變動，但不能肯定英鎊匯率的變動趨勢，若不在遠期外匯市場賣出，他擔心到交割時英鎊匯率下跌而蒙受損失，使其出口利潤降低甚至變為虧損。若在遠期外匯市場賣出,他又擔心到交割時英鎊匯率上升了，而喪失掉英鎊升值帶來的利潤。所以最好的選擇是參與外匯期權交易，即買入外匯賣出期權。這樣既能保障匯率下跌不受損失,又能獲得匯率上升帶來的利潤，當然要付出支付期權費的代價。
2.可以控制投機失誤的損失。對於投機者而言，他們參與外匯期權交易的目的就是給他們的外匯投機進行保險，控制投機失敗帶來的損失。如果他們預測某種匯率會上升，但又不能十分肯定，他們就可購入買進外匯期權，即做“多頭”投機交易。如果到交割日匯率果然上升了，他們就行使買的權利；如果匯率下跌，他們就行使不買的權利，僅損失權費。因此他們為預測不準所付出的代價僅僅是數額很小的期權費用。如果他們預測某種匯率會下降，但沒有足夠的把握，他們就可購入賣出外匯期權，即做“空頭”投機交易，同樣能避免匯率預測不準確帶來的巨大損失。
一般認為，外匯期權交易控制和降低了外匯交易的風險，但在實踐中由於期權交易控制風險的作用，使投機者進行投機的膽量越來越大、規模也越來越大，使金融風險大大提高。如果你是新手，可以先去義隆金融註冊外匯模擬賬戶，進行模擬來了解這個市場並且學習相關知識，在模擬中你就會慢慢的懂了。
炒外匯新手的操作原理
只有不斷地把錯誤減少，才可以穩定盈利。記住以下幾個要點，有助於幫助你長期穩定地獲利，並減少外匯中的風險。第一是：趨勢判斷
大趨勢的判斷，都是相當要清晰很多的。小趨勢，特別是日內的趨勢，就不會那么明朗，同時受一些數據預期和重要人物講話影響。這個從技術分析角度來說。我們把握好什麼時候是大周期的趨勢，什麼時候是回調，什麼時候是區間震盪。大的區間把握好了，心裡有底。
第二是：堅決不要搶回調
不要搶回調時指不要去搶那種很小的日內回調。因為這種超短期的回調時技術分析不出較準確結果的。它可能只是在盤整，多(空)方在積蓄繼續進攻的力量。如果你留意你的交易記錄，會發現某天的操作虧損往往是逆趨勢交易。因為方向對了，哪怕點位還可以換回。但是如果方向錯了，又不知道止損，那真的是沒救了。
第三是：點位準
往往對進場點位的判斷，準確的操底點位進場我往往比較激進，同時也意味著較大風險。因為點位先是需要判斷，然後是需要耐心等待。(無可否認，除了分析之外，中間還有可能有一些運氣的成分)，如果有時候走勢反常，到不了這個比較優勢的點位。寧願不進場，而是選擇掛單交易。因為不好的點位進場後交易壓力往往比較大，特別是追跌或者追漲，往往出現一頭扎在天花板上。
第四是：關於止損
“要有止損”不是說每一次下單都設定好系統自動止損。因為外匯盤走得比較刁鑽，往往很多假突破來掃掉你的止損。那么怎么做呢?
如果你在看盤的話，可以不設，人工止損。止損的要領在於，短期趨勢發生了改變。
趨勢反轉的信號，大家可以結合均線的穿越(比如說短期內5日線向下穿越10日線)和K線信號共同判斷。
第五是：關於做單的方法
比如說，盤整的時候容易給你的短線造成損失，但是中長線來說，可以忽略這些中間環節，只要方向是對的。最終會給你帶來利潤。
而回調的時候會給中長線造成損失，需要較為漫長的等待。帶是你的短線對沖，相當於鎖單(例如長線是空，回調時你的短線做多)，這樣可以增加獲利。
外匯期權契約
AETOSOption賬戶是金融衍生品市場中的新興產品。該期權為顧客提供更有效的風險管理解決方案，從而達到在風險可控的條件下與市場進行博弈。顧客可以通過繳納固定額度的期權費的形式，獲得相應的交易額度與交易期限。在獲得的交易期限內，顧客的交易利潤可以自由支配，而在滿足一定的交易量的前提下，顧客交易的虧損將被從新注入顧客的交易賬戶中。
AETOS美匯國際OPtion與傳統英式期權與美式期權不同。顧客在支付期權費的交易期限內可以進行多次多頭或空頭的建倉與平倉，盈利可以提取，如虧損，期權契約將行權，重置賬戶。隨著金融市場對交易量的需求日益增大，市場對新興衍生品的關注點在向如何獲取更大的交易量的方向轉移。這點與傳統期權定義的固定契約，固定期限或固定期限內行使期權契約的形式有很大的變化。
舉例說明：
顧客決定進行交易的產品。比如：EUR/USD
顧客決定交易產品的交易量上限。比如：1個標準契約（100K）
顧客決定交易產品交易期限。比如:DEC2013(2ndDecoto27thDec)
顧客決定AETOSOption契約，支付期權費用$982,顧客獲得EURUSD交易上限為
1標準手的交易期限1個月，即2013年12月2日GMT21:01至2013年12月27日GMT21：00。交易要求為：30標準手。
在這1個月的交易中，在滿足交易手數達到30標準手的前提下，如果顧客獲得利潤，顧客可以隨時提款，自由支配利潤，如果顧客虧損，在1個月交易期限結束後，期權契約將行權，顧客的交易賬戶將被重置到初始金額。
如果顧客交易手數不滿30標準手，將按照20美金/標準手的標準收取流量費用。
艾拓思期權使用平台
MetaTrader4（MT4）
MT4是目前最受全球投資者青睞和讚譽的金融交易軟體，除了靈活的下單交易功能外，MT4還提供新聞、行情報價、圖表分析、指標編程、提示報警、電郵通訊等功能。
MT4提供幾十種系統默認的技術指標，投資者亦可制定或加入自己設計的技術指標，配合完善的高級圖表分析工具，對行情進行走勢分析，高效地幫助投資者進行投資分析並作出精明決策，掌握每一個交易時機。
炒外匯新手需耐心學習正確認識外匯市場
炒外匯新手有大部分的人群是因為看到或者聽到別人賺錢，或者是相對賺錢的信息而進入外匯市場。盲目的進入外匯市場兌外匯沒有一個具體的了解，不知道具體的決策怎么做，根據自己感覺或者跟著別人做都會令自己在這個市場失敗。進入外匯市場只想著賺大錢卻沒有給自己了解這個市場的機會以及做出正確的規劃，這都是很危險的。
炒外匯新手今日外匯市場時候最重要的是耐心學習，並且要循序漸進，不要急於開立真實交易賬戶。對於外匯沒有任何認識就進行真實交易是最大的錯誤，先學習外匯知識後然後使用模擬賬戶來模擬交易。在模擬的學習過程中，你的任務就是要找到屬於你自己的操作風格與策略。積累你的交易經驗，當你了解這個市場並且學習了相應的知識後，開設真是倉。
外匯交易市場一個風險市場，你要從外匯波動的理論、學說多種多樣，但匯市的波動仍經常出乎投資者的信息，來獲取和你所學習的。也就是說，在外匯投資中，有必要充分認識風險和效益、贏錢與輸錢的機率及防範風險的幾個大問題。
