關聯交易剔除法的要點
在審計關聯交易時應注意以下幾點:
1、分析上市公司的利潤有多少來自關聯企業,如果來自於關聯企業利潤占上市公司利潤總額的大部分,審計時就應特別注意關聯企業定價策略。
2、將上市公司會計報表的利潤總額與其母公司編制的合併會計報表的利潤總額進行對比分析。如果母公司合併會計報表的利潤總額(應剔除上市公司的利潤總額)大大低於上市公司的利潤總額,則可能是母公司通過關聯交易將利潤包裝注入上市公司。
3、將上市公司與無關聯關係而實際控制的公司的利潤總額進行對比分析,如果上市公司利潤大量來自於實際控制而無關聯關係的公司,說明可能存在上市公司虛列利潤的情況。
關聯交易剔除法的運用實例
例如,陝長嶺2000年利潤總額僅為1336萬元,扣除因關聯交易獲得的投資收益7000萬元,該公司實際每股收益為-0.14元。可見陝長嶺的扭虧完全是建立在母公司明顯吃虧的關聯交易的基礎之上,其目的是為了逃避連續虧損而被ST處理的窘境,而非其生產經營有了實質性的改善。同理,世紀中天儘管 2000年每股收益高達1.19元,但剔除關聯交易後,每股收益約為0.24元,可見世紀中天並非如其報表數據所顯示的,已經成為一隻高成長的績優股。